Ethereum находится в решающем моменте после бурной недели торговли. После сильного всплеска в пятницу, который подтолкнул цену в новые максимумы, ETH быстро столкнулся с давлением продажи, что привело к резкому падению к понедельнику. Теперь актив пытается стабилизироваться выше уровня 4400 долларов, критическую зону, которую быки должны защищать, чтобы предотвратить дальнейший импульс недостатка.
Недавняя волатильность подчеркивает, как хрупкие настроения могут стать в основных поворотных точках. В то время как быки остаются оптимистичными, что ETH может поддерживать импульс и подталкивать к долгожданной отметке в 5000 долларов, Медведи утверждают, что структура рынка предполагает, что больше недостатков может последовать, если поддержка не удастся.
В дополнение к этой неопределенности, аналитик Darkfost выпустил предупреждение о растущих рисках на рынке производных. Согласно его анализу, соотношение левереджа Binance (ELR) на ETH достигло своих самых высоких уровней, когда -либо зарегистрированных, сигнализируя о условиях экстремального риска. ELR измеряет, как широко используемые позиции стали относительно общего открытого интереса.
При использовании Skyrockets рынки часто испытывают повышенную волатильность. Трейдеры, принимающие чрезмерный риск, могут вызвать принудительные ликвидации, усиливая перепады цен в обоих направлениях. Сейчас, когда ETH сейчас сидит на хрупком уровне поддержки, сочетание наращивания рычагов и недавних колебаний цен делает ближайшие дни критически важными для краткосрочной траектории Ethereum.
Эфириум риски левереджа растут на бинанте
Согласно Darkfost, предполагаемый коэффициент левереджа (ELR) является одним из наиболее надежных показателей, чтобы измерить, становится ли рынок опасно переоборудован. ELR объединяет открытые данные с общей активностью рынка, чтобы подчеркнуть степень, в которой трейдеры полагаются на заимствованные средства для усиления своих позиций.
Недавние данные показывают, что открытый процент на Binance только что достиг нового максимума в 12,6 млрд. Долл. США 22 августа, что отражает рекордную спекулятивную деятельность. Для контекста, еще в июле 2020 года, ELR на Binance был всего лишь 0,09, сравнительно безопасным уровнем. Сегодня эта цифра взлетела до 0,53, отмечая самое высокое чтение, когда -либо записанное. Такое резкое увеличение предполагает, что трейдеры входят в должности с беспрецедентным рычагом.
Darkfost объясняет, что когда левередж поднимается на эти крайности, краткосрочные перспективы рынка становятся рискованными. Чрезмерный оптимизм часто оставляет участников уязвимыми для принудительной ликвидации. После ликвидации каскада они могут увеличить колебания цен на то, что произойдет в точечном движении.
Несмотря на тяжелое институциональное и накопление китов в Ethereum, Binance остается крупнейшим центром для торговой деятельности. С объемами производных перевешивает точечную активность, позиционирование с использованием заемного замены теперь имеет возможность диктовать краткосрочные ценовые движения.
Учитывая, что этот всплеск в рычаге происходит как раз после того, как Ethereum сломался выше своего рекордно высокого уровня, риск развития события деливерирования высок. Такое событие может временно привести к снижению ETH, вытирая заемные позиции, прежде чем рынок восстановит баланс. Тем не менее, многие аналитики считают, что это будет действовать как сброс, в конечном итоге проложив путь для Ethereum, чтобы повторно тестировать и потенциально превзойти уровень 5000 долларов, что остается ключевой целью для быков.
Удерживание ключевой поддержки на фоне продаж давления
В настоящее время Ethereum демонстрирует признаки хрупкости после его сильного ралли на прошлой неделе. На этом 4-часовом диаграмме ETH торгуется около 4426 долл. США, держась вблизи важной зоны поддержки, определенной 50-дневной скользящей средней (синяя линия) примерно в 4 451 долл. США. Ценовое действие показывает резкий отказ от максимумов выше 4800 долларов США, за которым следует крутой восстановление, которое теперь бросает вызов краткосрочному импульсу.
Регион в размере 4400 долларов стал непосредственным уровнем поддержки, где ETH пытается стабилизироваться. Устойчивое удержание над этой областью может позволить быкам перегруппироваться и попытаться еще один толчок к зоне сопротивления от 4800 до 5000 долларов США, которая остается следующей психологической целью. И наоборот, если уровень 4400 долл. США выйдет из строя, ETH может скользить к 100-дневной скользящей средней (зеленая линия) около 4350 долл. США, причем дальнейший риск снижения к 200-дневному среднему (красная линия) около 4090 долл. США.
Структура по-прежнему благоприятствует быкам в более широкой тенденции, но недавняя коррекция подчеркивает чувствительность рынка к рычагу и краткосрочной волатильности. Для трейдеров уровень 4400 долл. США является ключевым: удержание выше, он поддерживает продолжение бычьего продолжения, в то время как поломка может вызвать более глубокую выгоду. В целом, ETH остается в восходящем тренде, но волатильность на этих уровнях требует осторожности.
Показанное изображение от Dall-e, диаграмма от TradingView
